Юрий Папшев

DJIA: на новом историческом максимуме _26/01/2017

Торговые рекомендации

Buy по-рынку. Stop-Loss 19980.0. Take-Profit 20200.0, 20300.0

Sell Stop. Stop-Loss 20050.0. Take-Profit 19730.0, 19685.0, 19635.0, 19535.0, 19100.0, 18960.0

Обзор и динамика

Ралли на американском фондовом рынке, вызванное надеждами в отношении мер, которые обещал Дональд Трамп и которые должны стимулировать экономику США, продолжилось вчера с новой силой. Основные американские фондовые индексы достигают новых рекордных максимумов. Dow Jones Industrial Average в среду впервые преодолел отметку 20000 пунктов. По итогам торгов в среду DJIA вырос на 0,8% до 20068.0, S&P 500 – на 0,8%, Nasdaq Composite – на 1%. С 8 ноября индекс DJIA прибавил почти 9%. Инвесторы ставят на улучшение перспектив компаний в связи со снижением налогов, ослаблением регулирования и увеличением инфраструктурных расходов в США после прихода нового президента Дональда Трампа.

Продажи гособлигаций сопровождаются ростом их доходности. Так доходность 10-летних казначейских облигаций выросла до 2,517% с 2,471% после сильнейшего дневного роста в 2017 году. При этом цены на золото вновь снижаются на фоне ралли фондового рынка. Инвесторы вновь покупают более рискованные инструменты – акции компаний. 

Экономисты в целом позитивно оценивают перспективы американской экономики. Ожидания усиления экономического роста и инфляции будут способствовать росту аппетита у инвесторов к покупкам рискованных активов. Вероятно продолжение роста на фондовом рынке США.

Технический анализ

С открытия сегодняшнего торгового дня американские фондовые индексы продолжают рост. Индекс DJIA в ходе азиатской сессии поднялся выше уровня 20120.0, установив новый абсолютный рекорд за всю его историю после избрания президентом Дональда Трампа.

Индикаторы OsMA и Стохастик на месячном, недельном, дневном и 4-часовом графиках находятся на стороне покупателей.

DJIA пробил верхнюю границу нисходящих каналов на 4-часовом, дневном, недельном графиках вблизи уровня 19950.0 и активно продолжает рост. Макроэкономическая статистика свидетельствуют о силе экономики США. А это – позитивный фундаментальный фактор для индексов.

Альтернативный сценарий на снижение индекса DJIA будет связан с пробоем уровня поддержки 19990.0 (декабрьские максимумы) и снижением к уровню 19730.0 (ЕМА200 на 4-часовом графике). Пробой этого уровня может спровоцировать снижение к уровню 18960.0 (уровень коррекции Фибоначчи 23,6% коррекции к росту в волне с уровня 15660.0 после восстановления в феврале текущего года к обвальному падению рынков с начала года). Пробой уровня поддержки 18665.0 (ЕМА200 на дневном графике и летние максимумы 2016 года) может говорить уже о сломе бычьего тренда.

Пока что позитивная динамика индексов сохраняется. Вероятен их дальнейший рост.

Уровни поддержки: 20000.0, 19990.0, 19730.0, 19635.0, 19535.0, 18960.0, 18665.0

Уровни сопротивления: 20200.0