Юрий Папшев

DJIA: вновь сильнейшее внутридневное снижение_18/08/2017

Порция разочаровывающих финансовых отчетов компаний, куда входят крупные ритейлеры и гиганты технологического сектора, а также теракт в Испании спровоцировали вчера еще одно сильное внутридневное падение основных американских фондовых индексов. Индекс S&P500 снизился на 1,5%, Nasdaq Composite – на 1,9%, Dow Jones Industrial Average опустился на 1,2% (274 пункта) до 21751 пунктов, что стало самым значительным снижением с мая 2017 года. Упали акции всех 30 компаний, торгующихся в DJIA, и все 11 основных секторов в индексе S&P500.

Вчерашнее снижение сопоставимо со снижением на прошлой неделе, которое произошло также на фоне слабых отчетов некоторых компаний и усилившейся напряженности между Северной Кореей и США. Как и на прошлой неделе, вновь повысился спрос на активы-убежища – иену, франк, золото и другие драгоценные металлы. Августовские фьючерсы на золото выросли на 0,7% до 1286,40 доллара за унцию.

Если сегодня снижение индексов продолжится, то это будет вторая подряд неделя падения индексов. Тем не менее, как и в прошлый раз, после столь сильного падения, при сохранении в целом позитивной динамики американского фондового рынка, сегодня возможно рассчитывать на откат и возвращение в восходящий тренд, если не произойдет очередных непредвиденных событий геополитического характера.

Новостной фон сегодня для американского фондового рынка, в целом, нейтральный. Из опубликованных ранее на неделе протоколов с июльского заседания FOMC так и не стало более понятна позиция ФРС в отношении дальнейших планов по повышению процентной ставки. Среди руководителей ФРС по данному вопросу произошло расхождение во мнениях. Сохранение мягкой позиции ФРС является, в целом, позитивным фактором для американского фондового рынка. По данным CME Group, рынки ожидают еще одного повышения ставок в этом году с вероятностью менее чем 40%. На прошлой неделе инвесторы оценивали такую вероятность в 47%.

Технический анализ

Индекс DJIA пробил вчера краткосрочные важные уровни поддержки 21950.0 (ЕМА200 на 1-часовом графике), 21770.0 (ЕМА200 на 4-часовом графике) и достиг новых локальных минимумов вблизи уровня 21710.0 (нижняя граница нисходящего краткосрочного канала на 4-часовом графике). Если снижение сегодня продолжится, то целью снижения может стать уровень поддержки 21650.0 (ЕМА50 на дневном графике). Более отдаленная цель – уровень 21500.0 (нижняя граница восходящего канала на дневном графике и июньские максимумы).

В то же время DJIA сохраняет позитивную динамику и растет в восходящем канале на дневном графике, находясь в бычьем тренде с февраля 2016 года. За последние 4 месяца непрерывного роста DJIA обновил годовой и абсолютный максимум, поднявшись в августе к отметке 22177.0. Несмотря на вчерашнее снижение, по-прежнему, актуальны длинные позиции. В случае закрепления выше уровня 21840.0 (ЕМА144 на 4-часовом графике и предыдущие локальные минимумы) рост DJIA возобновится.  

Сигналом для покупок станет возврат DJIA в зону выше уровня 21770. Лишь в случае пробоя уровня поддержки 20630.0 (уровень Фибоначчи 23,6% коррекции к росту в волне с уровня 15660.0 после восстановления в феврале текущего года к обвальному падению рынков с начала года. Максимум данной волны и уровень Фибоначчи 0% находится вблизи отметки 22000.0) можно говорить о сломе бычьего тренда. Через уровень 20630.0 также проходит ЕМА200 на дневном графике. Данный уровень, таким образом, является ключевым для бычьего тренда DJIA.

Уровни поддержки: 21710.0, 21650.0, 21500.0, 21300.0, 21000.0, 20630.0

Уровни сопротивления: 21770.0, 21840.0, 21950.0, 22060.0, 22177.0, 22300.0

Торговые рекомендации

Buy Stop 21785.0. Stop-Loss 21700.0. Take-Profit 21840.0, 21950.0, 22060.0, 22177.0, 22300.0

Sell Stop 21700.0. Stop-Loss 21785.0. Take-Profit 21650.0, 21500.0, 21300.0, 21000.0, 20630.0