Владимир Базаренко

Обзор EUR/USD на 6 февраля, 2017 года

Здравствуйте!

Завершилась очередная неделя на валютном рынке Форекс, главным событием которой, на мой взгляд, стали отчёты по рынку труда США. В сегодняшнем обзоре постараюсь проанализировать цифры по рынку труда, а также рассмотреть дальнейшие перспективы главной валютной пары eur/usd.

Рынок труда США

Пятничные данные по рынку труда США стали довольно-таки неожиданными, противоречивыми и полностью разошлись с ожиданиями. Кстати, даже Дональд Трамп с недоверием и скептицизмом относиться к отчётам Министерства труда, о чём не раз упоминал ещё во время своей предвыборной компании.

Итак, в январе количество новых рабочих мест в несельскохозяйственных отраслях экономики составило 227 000, в то время, как прогнозы сводились к созданию 175 000 вакансий. Что и говорить, при полной занятости, о которой постоянно трубит ФРС, цифра просто шикарная! Слишком шикарная, чтобы быть реальной. Не удивлюсь, если впоследствии показатель будет пересмотрен в сторону понижения.

 По данным Министерства труда в первом месяце 2017 года активно нанимали персонал строительные компании и сети розничной торговли, что и способствовало такому существенному росту показателя. Однако, Nonfarm Payrolls стали единственным светлым пятном в январской статистике по труду.

В январе выросла безработица, и, вопреки прогнозам, её уровень увеличился с 4.7% до 4.8%, что, несомненно, стало негативным моментом.

Впрочем, намного больше разочаровал участников рынка январский рост зарплат, который составил всего 0.1%, в то время, как прогнозировалось увеличение на 0.3%.  Более того, рост декабрьской почасовой заработной платы был пересмотрен в сторону понижения, с 0.4% до 0.2%. Такую негативную динамику можно воспринимать, как тревожный сигнал относительно сроков дальнейшей нормализации денежно-кредитной политики Федрезерва. Учитывая медленный рост заработных плат, целевой уровень инфляции в 2% пока остаётся недостижимым, поэтому можно предположить, что в ближайшее время ФРС не будет спешить повышать процентные ставки. Скорее всего, американский ЦБ вновь займёт осторожную выжидательную позицию.

В этом случае доллар США рискует продолжить оставаться под давлением по отношению ко всем основным конкурентам.

 

 

Технический анализ EUR/USD

 

Weekly

На прошлой неделе пара торговалась весьма волатильно и продолжила метаться из стороны в сторону, играя на нервах трейдеров.

По последним прогнозам, сохранялась вероятность перекрытия предыдущей свечи дожи, которая образовалась под сильным уровнем сопротивления 1.0775 и могла считаться разворотным сигналом. Для того, чтобы поломать данный сигнал необходимо было закрывать прошлую неделю выше максимумов предыдущей, то есть выше отметки 1.0775. Хоть и с трудом, но евробыкам это сделать удалось, и теперь перспективы дальнейшего роста eur/usd выглядят намного лучше, чем неделей ранее.

В случае продолжения подъёма евро/доллар ещё раз протестирует на пробой технический уровень 1.0820, и максимумы прошлой недели 1.0828, а в случае успеха, проверит на прочность линию Киджун индикатора Ишимоку, расположившуюся на 1.0852.

Ещё немного выше проходит уровень сопротивления 1.0873, представленный декабрьскими максимумами прошлого года. Если быкам удастся преодолеть 1.0873, следующей их целью станет область летних минимумов 2016 года 1.0900-1.0950.

Все перечисленные цели возможного подъёма стоит рассматривать, как сопротивления и обращать внимание на появление там разворотных моделей свечного анализа.

Поддержка находится на минимумах прошлой недельной сессии 1.0620, а немного ниже поддержать цену от дальнейшего падения может линия Тенкан, которая проходит на 1.0606.

alt="EURUSD"

 

Daily

Можно считать, что пара закрепилась выше Тенкан и 89 экспоненциальной скользящей средней, и это наглядно продемонстрировали торги пятницы, 3 февраля. Попытки медведей вернуть цену ниже указанных индикаторов не увенчались успехом, внизу осталась лишь длинная тень. В итоге пара смогла укрепиться и впервые в этом месяце закрыла торги выше 1.0775.

Таким образом сохраняются предпосылки для продолжения подъёма, ближайшей целью которого станет сильная техническая область 1.0797-1.0828, где, соответственно, максимумы 3 и 2 февраля. Более высокие цели те же, что обозначены на Weekly.

Ближайшая поддержка находится в ценовой зоне 1.0760-1.0710, а ниже областью поддержки станет 1.0660-1.0620.

alt="EURUSD"

 

Н4

На 4-х часовом таймфрейме евро/доллар продолжает торговаться в восходящем канале 1.0339-1.0619 и 1.0614. Цена опять вернулась к средней линии канала, закрепиться выше которой пока никак не удаётся. Прохождение серединной вверх нацелит пара на ре-тест максимумов 2 февраля, и, если уровень сопротивления 1.0828 будет пробит, следующей целью станет район 1.0850-1.0870, а ещё выше область 1.0900-1.0950.

Цены на которых располагаются 50 МА, 89 ЕМА и 200 ЕМА совпадают с зонами поддержки, определёнными на дневном графике. Коме того здесь проходит нижняя граница восходящего канала, которая также вполне способна оказать хорошую поддержку.

alt="EURUSD"

 

Выводы и рекомендации

Тот факт, что рынок проигнорировал медвежий сигнал в виде позапрошлой свечи дожи на Weekly и не стал её отыгрывать, ещё раз подтверждает преобладание бычьих настроений. Последняя недельная свеча перекрыла хвост предыдущей и закрылась выше. Не забываем и о бычьем поглощении на самом старшем таймфрейме, а также о сохраняющейся на Monthly бычьей дивергенции индикатора MACD.

Всё это указывает на то, что евро/доллар продолжит восходящее движение или, по крайней мере, попытается это сделать, поэтому приоритет в торгах оставлю за покупками.

К открытию длинных позиций можно присмотреться при снижении пары в ценовые зоны 1.0760-1.0710 и 1.0660-1.0620. Подтверждением для покупок станет появление в обозначенных зонах разворотных свечных моделей на Daily, H4 и(или) Н1.

В то же время продвижение вверх сдерживает сильная ценовая зона 1.0797-1.0828. Если при очередном заходе сюда пары и попытке пробиться выше появятся свечные сигналы на продажу, можно шортить с небольшим стопом и целями в зонах, указанных для покупок. Более дальние и выгодные цены для продаж ищем в районах 1.0850-1.0870 и 1.0900-1.0950. Поскольку текущее движение восходящее, продажи в данный момент считаю более рискованным позиционированием, и для их открытия лучше дождаться сигналов, подтверждающих снижение.

 

Успешной недели!