Иванов Николай Олегович

Среднесрочный прогноз и торговые рекомендации по USD / JPY на 02 мая, 2017 г.

Текущий фундаментальный анализ. 

Доллар продолжает укреплять свои позиции, что связано с ростом доходности государственных облигаций США и заявлениями министра финансов в сфере налогообложения. Мнучин, во время своего выступления упомянул о реформе налогообложения, которая поможет в стимулировании экономики и приведет к росту ВВП до 3%. Для достижения указанного роста ВВП потребуется не менее трех лет, но инвесторы позитивно восприняли долгосрочные ожидания министра финансов США.

Участники валютного рынка постепенно готовятся к заседанию ФРС и решение по процентной ставке США, которое будет обнародовано в среду. Шансы на поднятие процентных ставок в мае месяце ниже 5%, но в июне вероятность увеличения ставок оценивается в 70%. Несмотря на резкое замедление экономического роста в США, члены ФРС могут обсудить сроки сокращения баланса ЦБ, что окажет повышающее давление на курс валютной пары USD / JPY. Кроме того, ожидается увеличение темпов роста новых рабочих мест и индекса деловой активности в непроизводственном секторе. 

Дополнительную поддержку доллару могут оказать данные по средней почасовой заработной плате в США, которая должна увеличиться на 0.3%. Напомню, что прошлый рост составил 0.2%, но число новых рабочих мест остановилось на отметки 98к. В связи с началом сезонных работ возможно значительное улучшение ситуации на рынке труда, что придаст нового драйва для роста пары USD / JPY. После обнародования данных по занятости в США, ожидается очередное выступление председателя ФРС Джанет Йеллен, которая даст оценку текущей экономической ситуации. До ее выступления речь прозвучит речь члена FOMC Фишера, Уильямса и Розенгрена. По итогам названых заявлений, инвесторы будут принимать среднесрочные решения. Внимание сосредоточится именно на валютной паре доллар/иена, так как в паре евро доллар по-прежнему присутствуют политические риски ЕС. Участники валютного рынка ожидают итогов 2-го тура выборов во Франции, которые определят дальнейшую целостность ЕС. Лидирует по результатам социологических опросов проевропейский кандидат Макрон, но нельзя исключать его поражения.

 

 

Н4

Технический анализ


На 4-х часовом таймфрейме получили формирование медвежьей дивергенции, что можно рассматривать как сигнал к открытию коротких позиций. Защитный стоп приказ на максимуме 112.30 или на уровне верхней границы нисходящего канала. Не исключен пробой на север с дальнейшим среднесрочным ростом, но для этого необходим выход сильной макроэкономической статистики по США. Последнее данные по ВВП указали на замедление темпов экономического роста.
 

 

Н1


На часовом таймфрейме пара USD/JPY торгуется ниже пробитой нижней границы восходящего канала. Присутствует бычья дивергенция, которая указывает на возможность роста выше максимума 112.30. Ранее была сформирована медвежья дивергенция, но рынок ее проигнорировал. Большое влияние на пару оказывает ожидаемое заседание ФРС, а именно слова Джанет Йеллен.  Южный сценарий предусматривает пробой минимума 110.85 и дальнейшее снижение в область поддержки 108.10.